אין ספור סרטים המחישו לנו כיצד נראים אילי הון בעת שהם נאבקים להשיג את שליטה בחברה מתחרה, שתבטיח להם יתרון עסקי ברור. אם להאמין להוליווד, נדמה שכל החלטות של בעלי השליטה מתקבלות במשרדים מפוארים, כשצבא של עוזרים ויועצים מתרוצצים סביבם.
אמנם רובנו לא נקים תאגידים מפלצתיים שמייצרים טונות של כסף, אבל שוק ההון כן מאפשר לקחת חלק בפעילות העסקית של החברות הגדולות בעולם, באמצעות השקעה בבורסה. אז איך אפשר להיות בעלים של חברה ולהרוויח כסף, בלי שנצטרך להקים אותה וללא הון ראשוני גדול?
מהי מניה ולמה כדאי להשקיע בה?
מניה היא חלק קטן בבעלות על חברה. במעמד הקמת החברה, הבעלים מצהירים על כמות מניות ראשונית שתהיה לחברה. מאוחר יותר, כשהחברה תרצה לגייס כסף, למשל לצורך מחקר ופיתוח או לקניית ציוד וחומרים, היא יכולה לפנות לציבור המשקיעים ולבקש מהם להשקיע בחברה, בתמורה לקבלת מניות.
דמיינו מדענית צעירה שגילתה פריצת דרך לתרופה מדהימה כנגד מחלת הסרטן. היא מקימה חברה עם שתי שותפות שיעזרו בניהול, ושלושתן נרשמות כבעלים עם חלוקה שווה של מניות - 1,000 לכל אחת, כלומר סך הכל 3,000 מניות. אם החברה הצליחה לאחר שנה להרוויח 3 מיליון שקלים, בסוף השנה כל שותפה אמורה לקבל שליש מהרווח, כלומר מיליון שקלים.
שלושת השותפות רואות שהכיוון חיובי והן מחליטות שכל אחת תמכור 100 מניות לציבור, כדי לגייס עוד כסף. אם אתם מאמינים שלחברה צפוי עתיד מזהיר, ושהיא תמשיך לייצר רווחים גדולים, אולי גם אתם תרצו לרכוש מניות של החברה. השקעה במניות אומנם לא תאפשר לכם לקבל החלטות בניהול החברה, אבל היא כן יכולה לייצר לכם תשואה מעליית ערך המניה או להתשתתף בחלוקת הרווחים.
איך קונים מניות בבורסה?
מרבית החברות אכן מתחילות כחברות פרטיות, עם מספר מצומצם של שותפים ועובדים בכירים שמקבלים מניות. כאשר חברה רוצה לגייס כסף שיאפשר לה להרחיב את הפעילות, היא יכולה לבקש הלוואה מגוף פיננסי, או לגייס את הכסף ממשקיעים בבורסה.
כדי לגייס כסף בבורסה החברה צריכה לפרסם מסמך ובו פירוט כמה כסף היא מעוניינת לגייס, כמה מניות היא מציעה למשקיעים בתמורה, מה המחיר של כל מניה, ואילו זכויות יקבלו בעלי המניות. עם המסמך הזה החברה מציעה את המניות שלה למכירה בבורסה, והמשקיעים מחליטים אם הם רוצים להשקיע בחברה, וכמה מניות הם רוצים לקנות.
הבורסה היא בעצם שוק שבו משקיעים מוכרים וקונים את המניות אלו מאלו. כמו בכל שוק, אם יש הרבה אנשים שרוצים לקנות, מחיר המניה יעלה. אם המשקיעים לא מתרשמים מהחברה ומהבטחותיה, ואינם מעוניינים לקנות את המניות במחיר שהוצע, מחיר המניה ירד.
תהליך קניית המניות בבורסה נעשה באמצעות העברת הוראה לגוף מנהל שהוא חבר בורסה. מרבית חברי הבורסה הם בנקים או בתי השקעות, כך שהמשקיעים נדרשים לפתוח אצלם חשבון השקעה. קנייה ומכירת מניות כרוכה בדרך כלל בעמלה, שנקבעת על ידי הגוף שדרכו אתם מבצעים את הפעולה. אם הצלחתם להרוויח כסף בעת מכירת המניות, תידרשו לשלם מס רווחי הון בשיעור של 25% מהרווחים, לאחר כל מכירת מניות.
איך בוחרים מניות להשקעה?
השקעה במניות יכולה להיות דבר מרגש, והיכולת להיות שותפים לצמיחה והצלחה של חברות שגם יניבו לכם הכנסה כספית, אף היא מהנה למדי. יחד עם זאת, חשוב לזכור שכאשר אנחנו משקיעים בחברה כלשהי, אנחנו לוקחים על עצמנו גם את הסיכון שאולי החברה לא תצליח. בחלק מהמקרים, המשקיעים לא יצליחו למשוך רווחים על השקעתם. במקרים אחרים, כישלון עסקי עלול להוביל אפילו לסגירת החברה, צעד שמשמעותו שבעלי המניות הפסידו את כספי ההשקעה.
אבל אם אתם משקיעים מתחילים או סתם מעדיפים שאת החיסכון שלכם ינהלו בעלי מקצוע מנוסים, תוכלו לחסוך באמצעות פוליסת חיסכון
כדי לצמצם את הסיכון להפסדים ולהגדיל את הסיכוי לרווחים, משקיעים מקצועיים משקיעים זמן רב בניתוח מצב החברות השונות. ניתוח זה כולל, בן השאר, את התוכנית העסקית של החברה, מידת התחרויות בשוק שבו היא פועלת והאם ההנהלה אכן יכולה להוביל את החברה לצמיחה.
המשקיעים נעזרים בדוחות הכספיים שמפרסמת החברה, בפרסומים שונים לגבי פעילותה ולגבי השוק שבו היא פועלת, וצריכים להחליט באילו סוג של חברות הם רוצים להשקיע. פיזור ההשקעה על פני חברות מסקטורים שונים, מסייע למשקיעים לצמצם את הסיכון להפסדים.
איך מתחילים להשקיע במניות, או בכלל?
כדי להתחיל להתחיל השקיע בבורסה, לא צריך הרבה יותר מהחלטה וסכום כסף פנוי. אבל אם אתם משקיעים מתחילים או סתם מעדיפים שאת החיסכון שלכם ינהלו בעלי מקצוע מנוסים, תוכלו לחסוך באמצעות פוליסת חיסכון, המאפשרת לכם להפקיד סכומי כסף משתנים בהפקדה חד-פעמית או בהוראת קבע חודשית.
אם הכסף שלכם, מנהלי ההשקעות ישקיעו במכשירים פיננסים שונים, בהתאם למסלול ההשקעות שבחרתם. הם יבצעו את המחקר המקדים, ויבחרו במוצרים שלדעתם יניבו לכם תשואה. אם תרצו בעתיד לשנות את דעתכם, תוכלו להחליף את מסלול ההשקעות בכל עת, לעבור בין מסלול אחד למשנהו ללא תשלום מס, ואף לפצל את החיסכון בין כמה מסלולי השקעה לבחירתכם.
יתרון נוסף של פוליסת חיסכון הוא בדחיית תשלום המס על הרווחים שתצברו על ההשקעה, עד למשיכת הכספים מהפוליסה. דחייה זו תאפשר לכם להמשיך לצבור ריבית על הקרן ולהגדיל את ההון. עבור ניהול התיק תשלמו דמי ניהול, כאשר בפוליסת ישיר אינווסט של ביטוח ישיר, תשלמו דמי ניהול של 0.55% - הכי נמוכים בשוק!
